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吉林省鸡蛋产业企业一线调研实地考察

时间:2019-12-13
来源:美尔雅期货研究院



 

调研背景

 

2019年中秋节后,鸡蛋价格经过短暂的回落调整后,再次快速上涨,高点直接超过中秋节高点,部分地区直逼6元/斤,这种节后“逆袭”的走势史上罕见。行业分析出现打破季节性规律的行情,除了受生猪方面的影响,蛋鸡自身的产业格局也在逐渐发生变化,吉林作为东北的养殖产区,其产能直接向北京销区市场释放,因此,美尔雅期货组织产业链上游客户,共赴吉林实地考察。

 

调研纪要(DAY1)

 
 
 
 
 
 

 

 

企业A

 
存栏情况:该公司产品线丰富,包括商品蛋鸡及商品蛋,白羽肉鸡种鸡雏鸡等。目前蛋鸡品种以京红、海兰为主,认为海兰生产状况更好,京红抗病性优点突出。肉鸡品种以白羽鸡为主。
 
鸡龄结构大致分为两段:570天鸡龄两万羽,这批蛋鸡准备在春节前蛋价反弹的时候淘汰,预计是在12月20号前后,270天鸡龄两万羽。
 
生产情况:4万存栏均在产。年前淘汰2万后,会根据雏鸡价格决定是否及时上雏,如果雏鸡在3.5元/羽以下,会考虑及时上鸡。目前当地雏鸡补栏价格已经上涨至5-7元,接近此前价格的一倍,认为雏鸡价格偏高,预计年后能符合补栏预期,春节前后补栏能保证明年8-10月份处于产蛋高峰。
 
该厂鸡蛋主要销往浙江、温州、广州等地区,运费一般比较固定价,成本大约在0.1元/斤。
 
饲料情况:目前购买北农大的预混料自配, 每天饲料消耗约5吨。因为地域原因,杂粕的添加使用较少,几乎没有棉粕菜粕添加。该企业负责人表示,饲养过程中的饲料更多考虑鸡龄以及蛋鸡生长阶段不同来调整,对豆粕本身价格关注度有限。同时,该企业表示,因当地盛产玉米,饲料中也会添加部分玉米副产品,如玉米蛋白粉等。
 
其他情况:由于非洲猪瘟带来的蛋白替代影响,目前鸡蛋和淘汰鸡的高价情况极有可能延续,并持续较长时间。但是考虑到目前补栏情况,利润空间会受到挤压。

 

 

企业B

 

生产情况:2个厂房,总存栏一万多羽,其中7000只在产为海兰褐,日龄约350天;4000羽是今年补的青年鸡,因为种苗的一些原因,这批青年鸡的产蛋率普遍不太理想,在十一国庆节之后刚刚全部淘汰,当时淘鸡价约为9.5元/斤,出淘后目前是空栏状态。该企业负责人表示,空栏的设备暂时不准备上鸡,准备在年后更新设备,将此前的三层鸡笼加增至四层,届时将能增加1000羽的养殖量。
 
饲料情况:直接购买全价料,没有自行尝试预混料。饲料中过半来自吉林当地的饲料企业,会根据蛋鸡日龄和其他要求变更饲料中蛋白和玉米蛋白粉的配比,灵活性比较高。
 
其他情况:该企业负责人认为猪瘟的影响将会持续,春节前仍会有备货需求,蛋价和淘鸡价在前年会有一波小高峰。宏观层面会调控和稳定年前猪肉价格,但猪肉供需缺口年后仍会持续,因此年后3、4月生猪价格有希望继续走高。11月淘汰鸡价格回落大于肉鸡,认为主要是蛋价回落导致的集中淘汰,而年后蛋鸡日龄相对不高,3、4月猪肉价格再次走高后,淘汰鸡和鸡蛋价格会被再次带动,因此看好明年3、4月蛋鸡行情。

调研纪要(DAY2)

 
 
 
 
 
 

 

 

企业C

 

生产情况:该公司父母代种鸡存栏5万羽,主要品种为京红,产品主要运送至10小时范围内的各省市。通常来说,会在5月/7月各进一批种鸡,以便于半年后供种。目前该公司商品蛋鸡雏鸡苗售价5-7元。

 

鸡苗排单大概到2月中下旬。现在不缺乏父母代种鸡,又有猪瘟底部支撑,但据估算,2020年下半年开始,种鸡将会呈现出紧张趋势,从种鸡方面拉动鸡苗和蛋鸡的价格。

 

热点议题:

 

非洲猪瘟是一个持续性的问题,东北地区目前非洲猪瘟的影响仍在扩散。生猪存栏恢复是一个漫长的过程,这期间的蛋白替代都会有力托升鸡蛋底部价格。

 

除此之外,非洲猪瘟吸引了绝大多数的关注,实际上鸭疫情也扩散中。鸭方面的疾病因为用来防疫的疫苗不全,死亡率上升,鸭肉呈现紧张态势。

 

受替代品影响,来年3-6月份,鸡肉仍然是较好的蛋白替代品,需求依旧缓步抬升。

 

种鸡方面,现在父母代种鸡并不缺乏,问题是根据该公司测算,这代父母代逐渐退出之后,下一批父母代将会面临紧缺问题,换算至商品代就是2020年下半年开始,整体呈现紧张趋势。

 

817肉鸡方面,由于817是蛋鸡母配肉鸡公,该企业负责人表示,近期数据是将会有一千万左右的蛋鸡种母占用,这个占用数量比想象中要多。按此占用数据估算,一个月大约能出两亿多只817,间接造成蛋鸡种鸡稀缺。

 

其他情况:除了鸡蛋期货、期货+保险项目,该公司详细询问了如何利用期货锁定饲料成本的问题。该企业负责人表示,他通过几次参会、同期货公司的人接触,对于具体的操作模式有大致了解,认为如果需要参与期货应当以企业的形式参与,对冲生产风险。

 

 

企业D

 

生产情况:该企业主要以青年鸡为主,品种为罗曼褐。目前有2万存栏,部分空栏未补栏。
 
主要给周边地区、百公里内养鸡场供60日龄青年鸡苗。目前排单量有所下滑,前段时间16元/羽出栏,现在16元价格已经不被市场接受。该企业表示,出栏价格在14.5-15元左右可以接受。
 
热点议题:

该企业负责人认为,前期淘汰鸡价格十几元高位过于疯狂,认为有需求托底,会在6.5元左右持稳。同时,该负责人指出,淘汰鸡价格下跌、鸡雏价格上涨,最终会导致养殖利润受到挤压,这在他了解到的排单情况上已经有所体现,以前多以预订单为主,现在青年鸡预订观望情绪渐浓。
 
关于春节前行情,该负责人提出,由于本年度春季后补栏太多,蛋鸡存栏相对较高,加上猪价有调控压制倾向,不看好年前备货反弹力度。同时,和昨日探访到的一线情况相一致,该企业负责人同样强调3月后猪价存在暴涨风险的问题。受此拉动,加上目前淘鸡的情况,春节后的3月可能会出现反季节行情。

调研纪要(DAY3)

 
 
 
 
 
 

 

 

企业E

 

生产情况:该企业是当地的蛋鸡流通超市之一,以培育青年鸡为主,品种多样,主要根据来单需求进行品种选择。该企业反应目前来单热度有所下滑,但由于该企业在当地品牌效应较好,当前订单依旧较为丰富,已经排单至今年4月份。该企业负责人表示,目前所有的青年鸡签订固定价格20元/羽,走差异化竞争路子。饲料主要以预混和峪口颗粒料为主。

 

热点议题:关于非洲猪瘟,该企业负责人表示,形势依旧严峻,基本与前几天所调研情况相符。该企业负责人同样印证了后备母猪存栏大幅下降的情况,认为生猪真正紧缺、猪肉价格暴涨的时间节点尚未到来。

 

 

企业F

 

生产情况:该企业近几年发展迅猛,存栏约20万左右,在当地具有一定代表性。该企业养殖品种以海兰褐为主。目前最大鸡龄为480日左右。该企业负责人表示,前段时间淘汰鸡价格相对偏高,后有所回落,企业踩准回落时机,最终以8元价格淘掉一部分大日龄蛋鸡。

 

该企业补栏已常态化,三个月一轮转。到访之时了解到,不日后该企业即将有补栏计划,为三个月前预定鸡苗,约定价格为6元/羽。但本次补栏后再行预定之时,鸡苗价格已攀升至7元/羽,较难抢到。

 

饲料方面,由于吉林当地盛产玉米,价格相对偏低,玉米和玉米副产品有相当比例的添加,反之杂粕等添加较少。

 

热点议题:该企业负责人认为过完年之后,由于过年期间鸡蛋存在积压情况,可能会有短暂的价格低迷,此后进入2/3月份,蛋价会显著回暖。此项推断依据依旧是由于非洲猪瘟的影响,该企业负责人表示,今年行情特异,多数是由于猪瘟打乱原本的季节性节奏,据他了解,目前猪瘟肆虐,复养困难,甚至连后备母猪存栏均断崖跳水下跌,后备母猪直接影响春节后猪肉短缺情况再度加剧,由此拉动鸡蛋和淘汰鸡价格。

 

关于近期热议的817肉鸡,该企业负责人表示,实际上817肉鸡与普通肉鸡相比,短板依旧显著,比如抗病性较差、料肉比不如肉鸡品种。仅仅是由于目前肉鸡苗紧缺、而且价格居高不下,不少厂家想赚肉鸡利润,才改养817肉鸡。他还指出,从他了解的情况来看,当地正规的大型企业一般不饲养817品种,多为小厂散养为主,难以对行情进行撬动。



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