大数据画像│2019年1-9月中国蛋鸡市场
时间：2019-10-22
来源：峪口禽业：季建华、邓玲玲
引言
2019年1-3季度，全国在产商品蛋鸡月均存栏较去年同期有所增长，但仍低于前五年同期平均水平，鲜蛋价格同比增长，斤蛋成本同比下降，商品代蛋鸡场的盈利水平异常高。今年1-3季度，商品代蛋鸡场的商雏补栏数量同比增长，父母代场的商雏价格、种蛋价格和种蛋利用率同比大幅增加，父母代种鸡场的综合效益颇丰。
1-3季度我国蛋鸡市场现状
一、商品代蛋鸡场
1. 蛋价指数比较
今年1-3季度，全国各月蛋价指数均值为4037点，比去年同期均值3918点，增加了119点，同比增幅为3.0%。比历年同期均值3751点，增加了286点，同比增幅为7.6%。
2. 成本指数比较
今年1-3季度，全国各月成本指数均值为2967点，为近十年成本的最低位，较去年同期均值3129点，下降了162点，同比降幅为5.2%。比历年同期均值3356点，下降了389点，同比降幅为11.6%。
3. 盈利指数比较
今年1-3季度，全国各月盈利指数均值为1071点，较去年同期均值789点，增加了282点，同比增幅为35.7%。比历年同期均值401点，增长了670点，同比增幅为167%。
按今年1-3季度的全国平均斤蛋盈利1.07元/斤计算，折合成每只鸡的年盈利为42.8元/只。
二、父母代蛋种鸡场
1. 历年地方父母代场商雏价格
根据峪口禽业对我国蛋鸡主产区地方父母代场的调查数据显示，今年1-3季度，全国地方父母代场的商雏均价为2.91元/只，较去年同期的2.52元/只，增加了0.39元/只，同比增幅为15.5%。比历年同期均价2.53元/只，增加了0.38元/只，同比增幅为15.0%。
2. 历年地方父母代场种蛋价格
今年1-3季度，全国地方父母代场的外销种蛋均价为0.82元/枚，较去年同期的0.60元/枚，增加了0.22元/枚，同比增幅为36.7%。比历年同期均价0.63元/枚，增加了0.19元/枚，同比增幅为30.2%。
3. 历年地方父母代场种蛋利用率
通过市场调查数据显示，今年1-3季度，全国地方父母代场的平均种蛋利用率为80%，较去年同期的49%，增加了31个百分点，增幅为63.3%。比历年同期的54%，增加了26个百分点，同比增幅为48.1%。
4. 历年社会平均种蛋利用率(含祖代场自养父母代)
祖代场自养父母代的月均种蛋利用率，与地方父母代场按加权平均计算，今年1-3季度全国父母代场的社会平均种蛋利用率为85%，较去年同期的64%，增加了21个百分点，增幅为32.8%。比历年同期平均利用率67%，增加了18个百分点，同比增幅为26.9%。
5. 历年在产父母代蛋种鸡存栏
今年1-3季度，全国在产父母代蛋种鸡月均存栏为1341万套，较去年同期的1323万套，增加了18万套，增幅为1.4%。比历年同期平均存栏1347万套，减少了6万套，降幅为0.4%。
6. 历年父母代场的商雏产销量
今年1-3季度，全国商雏月均销量为10884万只，较去年同期的8554万只，增加了2330万只，增幅为27.2%。比历年同期均值8993万只，增加了1891万只，同比增幅为21.0%。
1-3季度蛋鸡市场现状的成因
一、鲜蛋市场
正常情况下，我国蛋鸡市场的波动主要受行业周期和季节周期的双重影响，行业周期主要影响供给，季节周期主要影响需求。特殊时期，也受种源、疫情、饲养成本、相关产业和宏观环境等因素的影响。
1、行业周期决定供给水平
由于商品代蛋鸡场自2017年8月至今26个月的持续盈利，导致补栏数量呈恢复性增长，致使2019年1-9月份全国在产商品代蛋鸡月均存栏(理论值)达到9.87亿只，较去年同期的8.82亿只，增加了1.05亿只，增幅达到11.9%。但比历年同期平均存栏10.02亿只，减少了0.15亿只，同比降幅为1.5%。由此可见，今年1-3季度的鲜蛋供给能力，基本接近历年平均水平。
2、季节周期影响鲜蛋需求
从2010-2018九年间的各月平均斤蛋盈利水平看，春节后的2-7月份是蛋鸡行业低谷，8-9月份为年内盈利高峰。前九年数据显示，1-9月份历年平均斤蛋盈利只有0.40元/斤，“小年”的同期平均盈利为0.01元/斤，“中年”平均盈利0.39元/斤，“大年”平均盈利0.80元/斤。
以今年的在产蛋鸡存栏水平，结合鲜蛋市场的季节周期规律，今年1-9月份正常的月均盈利水平应该在0.4元/斤左右。而今年1-9月份的实际表现是淡季不淡旺季更旺，月均斤蛋盈利达到了1.07元/斤，产生了大约0.67元/斤的超额利润，其中成本下降贡献0.39元/斤，价格上涨贡献0.28元/斤。以“中年”的存栏，实现了远超“大年”的盈利。据此可以判断，今年我国蛋鸡市场的超常表现，主要是由其它重要因素影响所致。
3、其它重要因素影响：
主要是受非洲猪瘟疫情、肉鸡供应趋紧、蛋鸡产业链效率的影响。
1)非洲猪瘟疫情
受非洲猪瘟疫情的影响，我国能繁母猪和生猪存栏均有大幅下降，一是导致豆粕需求减少价格走低，降低了蛋鸡饲料成本；二是使鸡肉替代需求增加，淘汰鸡价格升高，降低了鲜蛋种摊成本；三是猪肉价格上涨直接拉升了蛋价。今年1-9月份数据显示，淘汰鸡与猪肉价格、鸡蛋与猪肉价格、鸡蛋与淘汰鸡价格，三者之间的相关性非常高，其相关系数分别为0.936、0.893和0.939。
2)肉鸡供应趋紧
在非洲猪瘟大背景下，对鸡肉的替代需求增加，使白羽肉鸡、黄羽肉鸡和817肉鸡供给总体趋紧，导致毛鸡和鸡肉价格上涨，间接拉升了淘汰鸡和鸡蛋价格。同时，由于817肉杂雏鸡需求增加，使一定数量的鲜蛋转化为817种蛋，减少了鲜蛋的有效供给。
3)蛋鸡产业链效率
因受前期的封关及种鸡换羽影响，造成滑液囊支原体(MS)的发生，导致蛋鸡死淘增加和产蛋下降。西班牙海兰，父母代种鸡开产晚，种蛋孵化率低，商品代蛋鸡开产晚。这些都使蛋鸡产业链效率受到一定影响。
二、商雏市场
1、受持续高额盈利影响
自2017年8月至2019年9月，实现连续26个月的持续盈利，打破历史记录。期间，全国蛋鸡主产区的社会平均斤蛋盈利达到0.95元/斤，商品代蛋鸡场的资金非常充裕，补栏积极性高，导致今年1-3季度的商雏补栏数量同比大幅增加。
2、受对未来预期的影响
由于非洲猪瘟疫情的存在，导致今年的猪肉、鸡肉、鸡蛋及其它畜禽产品价格明显上涨，而且短期内难以改变，今年蛋鸡从业者普遍调高了对后期市场的预期。
后期蛋鸡市场预测
1、在产蛋鸡存栏
从前期商雏补栏数据看，2019年度的全国在产商品蛋鸡月均存栏在10.16亿只上下，略高于前五年平均存栏，基本属于“中年”存栏水平。随着补栏数量的持续增加，后期的在产蛋鸡存栏还会上升，到2020年3月份以后会突破12亿只。
2、其它影响因素
1)影响鲜蛋成本的因素
随着时间的推移，中美贸易战对豆粕价格的影响在趋于减弱，国内非洲猪瘟疫情已导致能繁母猪和生猪存栏下降，即使考虑其它畜禽增量影响，对饲料原料需求总体偏弱。淘汰鸡价格高也会降低鲜蛋种摊成本，未来一段时期内蛋鸡养殖成本会处于相对低位。
2)影响鲜蛋价格的因素
受国内非洲猪瘟疫情的影响，能繁母猪和生猪存栏水平均处于历史低位，后期猪肉价格即便不再大幅上涨，也会处于相对高位，进而增加对鸡蛋的被动替代需求，从而拉升蛋价。
3、鲜蛋市场总体判断
2019年的在产蛋鸡存栏虽然同比有所增长，但总体处于历年的平均水平。由于受非洲猪瘟疫情的影响，增加了对淘汰鸡和鸡蛋的替代需求，拉升了淘汰鸡和鸡蛋的价格，并导致饲料原料需求减少和价格下降。从今年1-9月份斤蛋盈利水平看，产生了0.67元/斤的超额利润，7-9月份的超额利润为1.21元/斤，猪瘟对蛋鸡产业的影响远超预期。
通过对后期鲜蛋供给、生产成本、替代需求等因素进行评估，并参照我国蛋鸡市场历史规律，综合判断，2019年全年的社会平均斤蛋盈利预计在1.2元/斤左右，鲜蛋市场呈现“超大年”特征。2020年的在产蛋鸡存栏虽然会走高，鲜蛋供给会增加，但只要非洲猪瘟没有明显转圜，明年的鲜蛋市场可能依然会是“大年”，预计全年斤蛋盈利不低于0.7元/斤。
以上数据和分析仅供参考。